De cryptovalutamarkt is zeer volatiel. Een markt waar menig belegger zijn of haar handen niet aan wil branden. Toch zijn er meerdere factoren die je kunnen helpen om in te schatten of een koers gaat stijgen of dalen.

2018 gaat niet de boeken in als een topjaar voor crypto. Alle koersen zijn sinds januari dit jaar fors gedaald. Zo noteert bitcoin een min van vijftig procent.

Toch weten elke week wel enkele cryptomunten zich te onttrekken aan deze malaise. De kunst is dan ook om deze groeibriljantjes te vinden. Maar hoe?

Laten we beginnen met een recent voorbeeld: het onbekende Swarm Fund. Een gedecentraliseerd handelsplatform uit Silicon Valley, waarmee private equity zoals aandelen via de Ethereumblockchain verhandeld kan worden.

Explosieve stijging: +200%

De ERC20-token Swarm (SWM) is in één week tijd met ruim 200 procent gestegen. Een groei waar men in de cryptowereld niet meer van opkijkt. Vorig jaar steeg de Ripple – weliswaar in één jaar tijd – met 3.700 procent en de Bitcoin met 1.300 procent.

Wat zorgde voor de plotselinge koersstijging van het onbekende Swarm? De eerste voor de hand liggende factor zijn indicatoren zoals koerswaarde, marktwaarde (‘market cap’) en handelsvolume.

De koers lag vóór de stijging op slechts 8 dollarcent, waardoor de rally naar 33 dollarcent procentueel al snel hoog uitpakt. De marktwaarde is met 12,6 miljoen euro niet heel hoog te noemen, maar hoog genoeg om serieus handelsvolume te hebben. Dit handelsvolume steeg mee met de koers, waardoor manipulatie van één dominante marktspeler (in jargon ‘whale’ genoemd) die de koers bepaalt en manipuleert, vrijwel uitgesloten was.

Lees ook op Business Insider

In het nieuws werd de Swarm wel genoemd, maar niet noemenswaardig. Zo stelde de site Invest Blockchain een top 10 altcoins samen in het artikel ‘Altcoins om in de gaten te houden voor kwartaal 4’.

Ook bracht Swarm zelf het nieuws naar buiten dat er een partnership met het invloedrijke adviesbureau Blockangel is gesloten. Een combinatie van nieuws en gunstige beursindicatoren kan een verklaring zijn voor een dergelijke koersopleving.

En zo zijn er meer factoren die een cryptomunt plots de hoogte in kunnen stuwen:

1. Micro-gebeurtenissen

In tegenstelling tot traditionele aandelenmarkten, lijken cryptovaluta gevoeliger voor zogenaamde micro-gebeurtenissen in het nieuws en sociale media. Dat kan de aankondiging van nieuwe producten of diensten zijn, een nieuwe samenwerking of financiering. Micro-analyses worden doorgaans ook gezien als effectiever voor het identificeren van omslagpunten, stelt ook Emiel van den Heiligenberg van vermogensbeheerder Legal & General Investment Management (LGIM) in dit artikel.

Zo steeg de beurslieveling Dogecoin in de maand september sterk door de aankondiging dat er een vergaande technologische samenwerking met Ethereum op de planning staat. Het is een publiek geheim dat Ethereum-oprichter Vitalik Buterin een zwak heeft voor Dogecoin. Met het technologische foefje is het mogelijk om ‘Doge’ op het netwerk van Ethereum te verhandelen, iets wat voorheen alleen voor ERC20-tokens mogelijk was.

2. Hypecoins

Eigen of betaalde marketing speelt ook een rol of een koers piekt of niet. Bepaalde cryptovaluta zijn ijzersterk in het marketen van hun project, terwijl er feitelijk nog weinig substantie aanwezig is. Voorbeelden zijn Verge en TRON, die door sommige marktvolgers worden gezien als ‘hype-munten’.

Een uitgekiende marketingstunt blijkt een risico. Verge kondigde dit voorjaar een partnership zeer groots aan, waar de koers vervolgens op anticipeerde en steeg. Toen bleek dat de nieuwe partner het pornonetwerk Pornhub was (je kunt met de Verge-munt online porno kopen), zakte de koers rap in. Ook de overname van Bittorrent door TRON was enkel een overname, niets meer of minder.

3. McAfee-effect

Ook influencers op sociale media, vooral op Twitter, Telegram, Discord en Youtube, spelen een rol. De naam John McAfee behoeft weinig introductie. McAfee heeft zich binnen de cryptowereld ontpopt als invloedrijk influencer met ruim 800.000 volgers.

Het is al meerdere keren voorgekomen dat een bepaalde munt steeg na een aanbeveling van McAfee op Twitter, zoals het geval was met Factom (FCT).

Er wordt gespeculeerd dat McAfee ruimschoots wordt vergoed voor deze gesponsorde tweets. In april dit jaar deed hij zelf een boekje open: 105.000 dollar per tweet. Nieuwssite Vice zegt zeker een verband te zien tussen McAfee en de koersen van zogenaamde niche altcoins.

Niettemin kunnen deze oplevingen zeer kortstondig zijn. Na de promotie van McAfee was de koers van Factom gestegen naar ruim 70 dollar, terwijl de huidige koers nog geen 5 dollar is. Dat de hele markt fiks gecorrigeerd is, is een verzachtende omstandigheid.

Samengevat: zoals bij traditionele aandelen is er niet één dominante factor aan te wijzen of een koers stijgt of daalt. Het is een combinatie van de factoren nieuws/geruchten, koersindicatoren zoals koers– en marktwaarde en handelsvolume. Ten derde blijft marketing een doorslaggevende rol spelen, ook bij cryptovaluta. Al dan niet ingekocht bij invloedrijke influencers op sociale media.

eToro-netwerk

Ook binnen het netwerk van eToro kunnen koersbewegingen worden gevolgd en kan iedere belegger een netwerk opbouwen met andere beleggers, om altijd op de hoogte te zijn en zo tot het beste beleggingsresultaat te komen. Daarbij zijn portfolio, resultaten en bijvoorbeeld het aantal volgers volledig transparant. Een beetje zoals de blockchain zelf. Je doet je eigen research en hebt resultaten dus zelf in de hand.

Dit is het zevende artikel in onze reeks over sociaal handelen. Al ruim 9 miljoen beleggers delen hun inzichten en strategieën online. Wat gebeurt er in de cryptomarkt en hoe speel je daarop in? Je leest het in onze serie Het nieuwe handelen in crypto’s. Deze wordt mogelijk gemaakt door eToro.

Cryptovaluta zijn niet gereguleerd, prijzen van cryptovaluta kunnen sterk fluctueren en zijn daarom niet geschikt voor alle beleggers. De handel in cryptovaluta staat niet onder toezicht van enige regelgevende EU-instantie. In het verleden behaalde rendementen bieden geen garantie voor de toekomst. De gepresenteerde handelsgeschiedenis is minder dan 5 jaar oud en is mogelijk niet voldoende als basis voor een investeringsbeslissing. Uw kapitaal is in gevaar.