Dalende beurskoersen verminderen de waarde van je beleggingsverzekering,
beaamt Bob Maas van Vereniging Eigen Huis."Maar ja, een
beleggingshypotheek sluit je niet af voor de korte termijn. Dat het op dit
moment minder gaat, wil niet zeggen dat het op de lange termijn niet toch
goed gaat. De beurs gaat nu eenmaal omhoog en omlaag. Dat is geen reden om
in paniek te raken. Wie kiest voor een beleggingshypotheek moet weten dat
dit kan gebeuren."

Directievoorzitter Karel Pauw van de Hypothekers Associatie, de
koepeorganisatie waar de vestigingen van De Hypotheker zijn aangesloten,
sluit zich hierbij aan.

Ook Reinier Westeneng, analist bij SNS Securities, vindt niet dat er reden is
voor paniek. "De afgelopen vier weken is de beurs met veertien procent
gedaald, maar een hypotheek sluit je niet af voor een paar weken. Een
hypotheek sluit je af voor dertig jaar. Dan weet je dat je tussentijds te
maken krijgt met correcties. De afgelopen twee jaar hebben we ook te maken
gehad met correcties van rond de tien procent. Vorig jaar mei hadden we een
daling van dertien procent, in november nog een kleine daling en afgelopen
februari een middelgrote daling van acht procent. Dit is natuurlijk geen
garantie voor de toekomst, maar ik denk dat je je hier nog geen zorgen over
hoeft te maken."

Bij welke daling er wel reden voor paniek is, is moeilijk te zeggen,
vindt Westeneng. Nog een daling van vijf procent is wel zorgelijk, denkt
hij. Momenteel denkt hij dat het op de lange termijn wel goed komt.

In paniek raken heeft ook weinig zin, want je kunt weinig doen, zegt Maas. "Je
kunt de hypotheek natuurlijk stoppen, maar dat is absoluut niet verstandig.
Als je een hypotheek tussentijds afkoopt, wordt je geconfronteerd met zeer
onvoordelige afkoopkosten."

Zit je aan het eind van de rit en moet je de hypotheek dus binnenkort
aflossen, dan is een dalende beurs wel heel vervelend. Dan kan het gebeuren
dat je niet genoeg geld bij elkaar hebt gespaard om je huis af te lossen.
Als dat zo is, blijf je met een restschuld zitten. Of dit voor veel mensen
dreigt, is bij Vereniging Eigen Huis niet bekend.

Ook bij De Hypotheker zijn nog geen telefoontjes binnengekomen van mensen die
de boot in gaan. "Maar ja, het speelt ook nog maar net," zegt Pauw
van de Hypothekers Associatie.

Lees ook op Business Insider

Om te voorkomen dat je twee weken voor het einde van de looptijd van je
beleggingshypotheek alsnog de boot in gaat als gevolg van dalende koersen,
zou je volgens Westeneng van SNS Securities op tijd meer zekerheid moeten
inbouwen, door in stabielere fondsen te gaan beleggen of meer in obligaties.
Op tijd is volgens hem afhankelijk van je situatie, vijf of tien jaar voor
het einde van de looptijd.

Mensen die nog een hypotheek moeten afsluiten, raadt Vereniging Eigen Huis
niet aan een beleggingshypotheek af te sluiten, maar dat heeft niet zozeer
met de situatie op de beurzen te maken.

"Wij zijn absoluut geen voorstander van de huidige beleggingshypotheken,"
legt Maas uit. "Als je een huis koopt, loop je al risico doordat de
prijs van je huis kan dalen. Ook kan de hypotheekrente stijgen. Ga je
beleggen om je hypotheek af te lossen dan neem je nog een risico. Dat is in
de meeste gevallen te veel. Wij vinden dat je dat alleen moet doen als je je
verliezen kunt permitteren. Als je dus genoeg geld achter de hand hebt."

Ook bij De Hypotheker wordt over het algemeen gezegd dat je alleen in een
beleggingsverzekering moet stappen als je daar de ruimte voor hebt, zegt
Pauw. De laatste jaren is het aantal mensen dat zo’n hypotheek afsluit
relatief gering, zegt hij, maar dat wil niet zeggen dat er niet nog velen
lopen.

Naast je financiële ruimte kunnen de kosten een reden zijn geen
beleggingsverzekering af te sluiten. Eind vorig jaar ontstond er onrust over
de zogenoemde woekerpolissen, nadat toezichthouder AFM zich kritisch over de
onduidelijke kostenstructuur van enkele beleggingsverzekeringen had
uitgelaten. Later bleek dat soms wel veertig procent van de inleg opgaat aan
kosten en provisie voor de tussenpersoon. Momenteel wordt in opdracht van
het ministerie van Financiën onderzoek gedaan naar beleggingsverzekeringen.

Wil je toch gaan beleggen om geld bij elkaar te krijgen om je hypotheek af te
betalen, dan kun je volgens Vereniging Eigen Huis – als dat kan – beter even
wachten. Als het goed is, wordt vanaf 1 januari het wetsvoorstel banksparen
van kracht. Gaat dit door dan kun je straks ook gewoon bij de bank
belastingvrij sparen of beleggen voor je pensioen of de aflossing van je
hypotheek en ben je hiervoor niet meer aangewezen op dure
verzekeringsproducten.

De Tweede Kamer is al akkoord met het wetsvoorstel, maar de Eerste Kamer moet
er nog mee instemmen.

Loopt de rentevaste periode van je hypotheek binnenkort af, dan blijft
het altijd lastig te bepalen wat je het beste kunt doen. "Als je het je
kunt veroorloven mis te gokken, kun je erop gokken dat de rente straks weer
lager wordt en de rente voor korte tijd of helemaal niet vastzetten,"
zegt Maas. "Zeg je, ik kan mij dat niet veroorloven, dan moet je kiezen
voor zekerheid en de rente voor langere tijd vastzetten. Historisch gezien
is een rente van iets meer dan vijf procent voor twintig jaar vast nog
steeds laag. Er zijn lange periodes geweest waarin de rente zes, zeven of
acht procent bedroeg. Eind jaren zeventig bedroeg de rente zelfs twaalf of
dertien procent."

Dit artikel is oorspronkelijk verschenen op z24.nl